DeFi vs CeFi: compararea caracteristicilor și diferențelor

Bitcoin și alte monede digitale au creat un întreg ecosistem în jurul blockchain-ului. Atât de mult încât lumea a început să susțină că soluțiile descentralizate vor înlocui serviciile financiare tradiționale în timpul viitor.

Dacă se va întâmpla sau nu, este ceva ce va spune doar viitorul, dar ceea ce vedem că se întâmplă astăzi este o nouă competiție care se dezvoltă chiar în ecosistemul blockchain. Competiția, intitulată „DeFi vs CeFi” sau „Criptomonedă centralizată vs descentralizată”.

În timp ce de ceva timp, CeFi a fost principalul mod de tranzacționare cu criptomonede, DeFi câștigă acum popularitate în rândul investitorilor care manifestă rezistență față de autoritatea, uniformitatea și controlul schimburilor centralizate. Dar înseamnă că CeFi își va pierde farmecul în fața DeFi? Să aflăm răspunsul prin comparația lor.

Ce este DeFi (finanțare descentralizată)?

DeFi este un sistem financiar global și deschis care aduce transparență și accesibilitate pe piața globală blockchain. Prin intermediul DeFi, puteți gestiona singur servicii precum tranzacționare, asigurări, împrumuturi, emitere de bani, miza, plăți, date financiare, tranzacționare over-the-counter (OTC), gestionarea activelor și multe altele.

Ceea ce este avantajos în a lucra pe blockchains DeFi este absența unei autorități centrale care să aprobe sau să refuze accesul. În schimb, cripto-urile DeFi permit tranzacții peer-to-peer fără a fi nevoie să implice o terță parte.

Caracteristicile DeFi (finanțare descentralizată)

Fără permisiune - Oricine de oriunde poate folosi blockchain-urile DeFi fără a căuta aprobare sau acceptare. Mai mult, platformele de finanțare descentralizate oferă o mai mare accesibilitate și șansă de interacțiuni cu comunitatea.

Fără încredere – Cel mai mare avantaj al cripto-urilor DeFi constă în faptul că nu are încredere. Puteți verifica cu ușurință codul și puteți utiliza instrumente precum Etherscan pentru a verifica dacă tranzacția dvs. a fost finalizată și pentru a vă asigura că serviciile DeFi funcționează eficient.

Inovație continuă – Lista criptografică DeFi este plină de exemple în care sunt dezvoltate capabilități și sunt testate altele noi. Ecosistemul în ansamblu este plin de o serie de servicii financiare inovatoare.

Exemple DeFi

Totle

Un agregator de lichiditate descentralizată cu optimizare automată a prețurilor.

Augur

Este o piață de predicții descentralizată.

Kyber

Un schimb descentralizat.

MakerDAO

Un instrument descentralizat pentru împrumuturi și batere de monede stabile.

bZx

Este o platformă descentralizată de tranzacționare în marjă și de împrumut.

Ce este CeFi (finanțare centralizată)?

CeFi sau Centralized Finance este locul în care aveți încredere în companiile centralizate, cum ar fi platformele de schimb cripto, pentru a vă stoca fondurile și a gestiona serviciile.

Majoritatea furnizorilor de servicii CeFi au o politică privind cunoașterea clientului (KYC) și anti spălare a banilor (AML) pentru a respecta regulile jurisdicțiilor. Înseamnă că trebuie să le împărtășiți informațiile personale și să vă asigurați că fondurile dvs. nu provin de la sau vor fi folosite pentru orice activitate ilegală.

Acum, în timp ce platformele cripto CeFi îți iau din mână sarcina de gestionare a cripto-ului, ele vin cu limitări, cum ar fi faptul că nu ai autoritatea, uniformitatea și controlul asupra cripto-urilor.

Caracteristicile CeFi (finanțare centralizată)

Asistență perfectă pentru clienți – În fiecare schimb centralizat, există un cont intern pentru gestionarea fondurilor utilizatorilor. În plus, marile companii CeFi se ocupă de datele utilizatorilor și oferă asistență clienților printr-o echipă dedicată de asistență pentru clienți, îmbunătățind astfel nivelul de încredere.

Conversie flexibilă – CeFi ușurează procesul de conversie a monedei fiat în criptomonedă. Ușurința pe care o oferă platformele duce la o mai mare integrare a clienților – un exemplu din care poate fi văzut în Coinbase și cei 89 de milioane de utilizatori la nivel mondial.

Interoperabilitate – CeFi permite împrumut, tranzacționare, împrumut și servicii bazate pe plăți cu ușurință prin utilizarea fondurilor care sunt în custodie din mai multe lanțuri.

Servicii pentru schimburi încrucișate – finanțarea centralizată permite tranzacționarea criptomonedelor pe baza unor platforme blockchain independente. În timp ce DeFi este insuficient din cauza complexității și întârzierilor în efectuarea schimburilor încrucișate, CeFi obține custodia activelor de la mai multe lanțuri.

Schimb centralizat (CEX) – Folosind schimbul centralizat puteți gestiona portofoliul printr-un cont intern și puteți evita taxele de tranzacție blockchain. Mai mult, deoarece fondurile sunt pe schimb, nu trebuie să vă faceți griji cu privire la partea de gestionare a acestuia.

Exemple CeFi

Coinbase

Un schimb de criptomonede care facilitează tranzacționarea, împrumutul, tranzacționarea în marjă, monedele stabile native, împrumuturile, plățile și multe altele.

BlockFi

Este o platformă de împrumut și împrumut fiat și criptomonede.

Celsius

O platformă pentru împrumut, împrumut criptomonede.

Ledn

O platformă de împrumut și împrumut care se ocupă de Bitcoin asigurat către DAI.

Balanta

Un strat de criptomonedă universal și o infrastructură financiară.

Acum că ne-am uitat la elementele de bază ale DeFi vs CeFi (sau criptomonedele centralizate vs descentralizate) în ceea ce privește ceea ce sunt și ofertele lor de caracteristici, este timpul să analizăm diferențele dintre finanțarea centralizată și finanțarea descentralizată.

DeFi vs CeFi: diferențele cheie

Deși finanțele centralizate și finanțele descentralizate se concentrează pe același lucru - creșterea adoptării blockchain-ului în lume, există unele diferențe cruciale care se află între ambele. Să vedem care sunt aceste diferențe.

Verificare publică

Chiar dacă codul DeFi ar putea să nu fie întotdeauna open source, execuția sa ar trebui să fie verificabilă public pentru a fi numită DeFi fără custodie. Astfel, spre deosebire de CeFI, fiecare utilizator DeFi poate observa și apoi verifica execuția modificărilor stării DeFi.

Atomicitatea

O tranzacție blockchain permite efectuarea de acțiuni secvențiale. Aceste acțiuni pot fi făcute atomice, ceea ce înseamnă că tranzacțiile fie ar fi finalizate cu toate activitățile, fie ar eșua împreună. Acest element de atomicitate programabil nu este prezent în CeFi.

Dezvoltare anonimă

Finanțarea centralizată oferă mai puțin anonimat utilizatorilor decât cei pe care i-ar obține prin finanțare descentralizată. Majoritatea proiectelor DeFi sunt gestionate de grupuri de persoane neidentificate.

Custodie

Spre deosebire de CeFi, DeFi oferă clienților lor control complet asupra activelor lor. Cu toate acestea, acest lucru vine cu o provocare pe care utilizatorii trebuie să facă față tuturor pericolelor tehnice. Acesta este locul în care CeFi este mai benefic. Platformele de finanțare centralizate acționează ca custozi și sunt văzute ca o alegere populară pentru gestionarea activelor criptomonede.

Maleabilitatea ordinului de executare

Utilizatorii care lucrează pe blockchain fără permisiune au tendința de a partaja tranzacțiile pe care doresc să le finalizeze într-o rețea P2P. Din cauza maleabilității acestei comenzi, DeFi vede multiple tactici de manipulare a pieței. În comparație cu aceasta, CeFi are o cerință de reglementare strictă care nu lasă loc pentru manipularea pieței.

Costul tranzactiei

Încărcarea taxelor de tranzacție în DeFi este foarte comună. Dimpotrivă, deoarece CeFi efectuează un control dur KYC și AML, instituțiile din CeFi oferă tranzacții fără costuri suplimentare.

Servicii încrucișate

Majoritatea criptomonedelor sunt tranzacționate frecvent prin finanțare centralizată. Finanțarea descentralizată, în general, nu acceptă aceste jetoane, deoarece sunt complexe și provoacă întârzieri în finalizarea schimbului încrucișat.

Flexibilitate de conversie Fiat

Deoarece o platformă CeFi funcționează pe un model în care moneda fiat este implicată pentru schimb, devine mai ușor pentru utilizatori să tranzacționeze cu CeFi în comparație cu DeFi.

Securitate

Deși CeFi face tot posibilul pentru a menține securitatea completă, au existat mai multe cazuri de încălcare în jurul platformelor de schimb de criptomonede bazate pe CeFi. Pe de altă parte, în cazul DeFi, singurul lucru de care trebuie să le pese utilizatorilor este să acorde atenție codului și algoritmului de consens utilizat în proiectul de finanțare descentralizată.

Acum, deși există unele diferențe cruciale între finanțarea centralizată și finanțarea descentralizată, este dificil să ne gândim la un scenariu în care ar exista o singură arhitectură.

Ce parere are Appinventiv despre diferența dintre DeFi și CeFi?

În mijlocul numeroaselor diferențe în care constau ambele modele, ceea ce nu poate fi ignorat sunt asemănările.

CeFi și DeFi funcționează ambele în jurul acelorași servicii financiare - tranzacționare, asigurări, împrumuturi, emitere de bani, miza, plăți, date financiare, tranzacționare over-the-counter (OTC), gestionarea activelor și multe altele. Mai mult decât atât, utilizatorul final nici măcar nu tinde să observe dacă serviciul său cripto se bazează pe infrastructura CeFi sau DeFi.

Experții noștri în servicii blockchain văd că se întâmplă este o fuziune a ambelor, în care ambele infrastructuri s-ar completa reciproc.

Exemple dintre acestea pot fi văzute în:

• Oracole precum Chainlink transportă datele CeFi către DeFi
• Synthetix le permite utilizatorilor să își tranzacționeze elementele financiare CeFi ca derivate DeFi.
• Grayscale Bitcoin Trust le permite utilizatorilor să tranzacționeze Bitcoin pe o piață CeFiover the counter.

În plus față de acestea, DeFi optimizează continuu CeFi pentru a satisface ofertele unice ale blockchain. De exemplu, mecanismul de schimb al finanțelor descentralizate numit Automated Market Makers (AMM) a inspirat arhitectura de over-book a CeFi.

Luând în considerare toți acești factori, credem că DeFi și CeFi au ambele un loc în spațiul blockchain. Pentru un nou antreprenor blockchain, este important să știe ce diferență au ambii și domeniile în care pot învăța de la alții. Doar atunci când înțelegeți acest nivel, puteți decide cea mai bună arhitectură pentru proiectul dvs.

Pe scurt: CeFi vine cu promisiunea securității fondului și a comerțului echitabil. Mai mult decât atât, investitorii cu monedă fiat pot fi, de asemenea, parte a tranzacționării cripto cu sprijinul unei echipe active de asistență pentru clienți. DeFi, pe de altă parte, își propune să facă ca mijlocii spațiului blockchain să fie liberi de intruziune.

Ambele modele vin cu propriul set de beneficii și limitări. Dacă confidențialitatea și transparența sunt importante pentru dvs., mergeți cu DeFi și dacă doriți o flexibilitate mai mare, împărtășiți riscurile cu alții din rețeaua blockchain, alegeți CeFi.

Întrebări frecvente despre DeFi vs CeFi

Î. Care este diferența dintre DeFi și crypto?

R. Deși criptomoneda DeFi este Ethereum, există foarte puține elemente în discuția DeFi vs Crypto.

Criptomonedele stochează valoare, la fel ca omologul lor în moneda fiat. DeFi este o platformă/arhitectură care vă permite să împrumutați criptomonede comerciale.

Î. De ce este DeFi peste CeFi?

A. Motivul pentru care pasionații de blockchain cred că DeFi ar conduce CeFi este din cauza naturii sale. Finanțarea descentralizată este cu adevărat open source, utilizatorii nu trebuie să dea controlul asupra activelor lor unei autorități centrale. Mai mult, DeFi joacă un rol uimitor în menținerea anonimatului utilizatorilor, lucru care este ratat în CeFi din cauza conformităților stricte de reglementare.

Î. Ce model ar trebui să aleg pentru a-mi începe afacerea?

R. Dacă doriți să păstrați controlul sistemului blockchain în mâinile dvs. fără a-l oferi vreunui organism de reglementare, alegeți un model DeFi. Cu toate acestea, dacă doriți să creați un sistem în care utilizatorii dvs. să aibă asigurarea că o autoritate centralizată le examinează criptografiile și datele, mergeți cu CeFi.