Финансирование запасов

Введение

Розничные предприятия электронной коммерции всегда нуждаются в капитале. Это связано с тем, что большая часть ресурсов тратится на поддержание уровня запасов для более плавной доставки. Благодаря финансированию запасов у вас теперь есть возможность превратить свой самый большой пассив в актив.

Краткосрочные кредиты под залог товарно-материальных запасов позволяют увеличить приток денежных средств в ваш бизнес и увеличить оборотный капитал. Прежде чем вы начнете рисовать мечты о большой империи, финансируемой за счет финансирования запасов, прочитайте подробный блог ниже. Мы рассмотрели все аспекты концепции, чтобы вы могли понять все плюсы и минусы метода перед его использованием.

Что такое финансирование запасов?

Финансирование запасов — это метод увеличения оборотного капитала за счет использования приобретаемых запасов или существующих запасов в качестве залога. Обычно используемый в форме кредитной линии или прямого кредита, этот метод финансирования обычно используется новыми и небольшими компаниями, которые не соответствуют критериям обычного кредита в финансовых учреждениях.

Капитал, полученный с помощью этого метода, используется для вливания новых денежных средств в операционную цепочку поставок. Это позволяет предприятиям удовлетворять спрос на рынке, не ограничивая себя из-за нехватки капитала. Некоторые предприятия также используют этот метод, чтобы высвободить капитал, связанный с существующими уровнями запасов, для финансирования неотложных операционных потребностей и потребностей в закупках.

Хотя процентные ставки относительно высоки, этот метод достаточно эффективен для сезонного бизнеса. Поскольку эти предприятия не пользуются одинаковым спросом и денежным потоком в течение года, они могут использовать свои запасы в качестве актива для обеспечения дополнительного денежного потока в своем бизнесе. Наряду с этим, это также помогает предприятиям быстро собрать наличные деньги в случае колебаний спроса и предложения.

2 основных типа финансирования запасов

Прежде чем мы углубимся в концепцию финансирования запасов, давайте разберемся с классификацией финансирования запасов. Эта классификация позволит вам понять ваши возможности на рынке и сделать правильный выбор для вашего бизнеса.

1. Ссуда ​​под инвентарь

Благодаря этому типу финансирования инвентаря вы сможете воспользоваться кредитом на рыночную стоимость вашего инвентаря. Другие условия, в том числе условия погашения, будут аналогичны условиям стандартного кредита. Тем не менее, учреждения могут взимать более высокую процентную ставку, учитывая, что залоговые запасы могут колебаться в стоимости, а также могут быть проблемы с продажей в случае невыплаты кредита. Погашение может производиться ежемесячными платежами или единовременным платежом после продажи заложенного инвентаря.

2. Кредитная линия для инвентаризации

При этом типе финансирования запасов учреждение выдает вам кредитную линию на стоимость ваших текущих/будущих запасов. Основное различие между кредитной линией и ссудой заключается в том, что кредитная линия позволяет компаниям иметь доступ к оборотному капиталу на санкционированную сумму. Это означает, что предприятия могут по-прежнему иметь доступ к капиталу на санкционированную сумму до тех пор, пока выполняются условия платежа, заявленные в контракте. которые нуждаются в регулярном доступе к капиталу для финансирования своих заказов на покупку или имеют более длительные сроки оплаты.

Как работает финансирование запасов?

Финансирование запасов — это метод, используемый для введения новых или дополнительных денежных потоков в бизнес. Привлеченный капитал может быть использован для покупки инвентаря / сырья для создания запасов для продажи в обозримом будущем.

Вместо того, чтобы занимать деньги под свои активы или акции, частные компании предпочитают использовать существующие или будущие уровни запасов в качестве обеспечения капитала. Это выгодно для компаний, которые являются относительно небольшими или не имеют достаточного денежного потока, чтобы претендовать на получение кредита на требуемую сумму.

При привлечении капитала с помощью этого метода компании должны представить кредитору предполагаемые или существующие уровни запасов. Затем кредитор рассчитывает стоимость запасов после учета различных рисков и возможных колебаний рынка. Сумма денег за эту стоимость затем предлагается бизнесу в виде кредита или кредитной линии, наряду с условиями оплаты и процентными ставками.

После того, как инвентарь будет продан, предприятия погасят банк / кредитор в соответствии с условиями, предусмотренными в контракте. В случае невыполнения обязательств запасы будут использоваться для возмещения кредитору суммы кредита.

5 факторов, определяющих процентные ставки при финансировании запасов

Теперь, когда вы поняли все тонкости метода финансирования, давайте рассмотрим некоторые важные факторы, которые следует учитывать перед подачей заявки. Эти факторы будут существенно определять вероятность одобрения, процентную ставку, а также гибкость условий кредита.

1. Стоимость запасов при перепродаже

Розничная стоимость товара и стоимость перепродажи товара всегда будут отличаться. Поскольку товарно-материальные запасы являются залогом суммы кредита, стоимость продукта при перепродаже становится решающей при определении санкционированной суммы и условий кредита.

2. Скоропортимость

Какая польза от испорченного продукта кредитору? Таким образом, скоропортящиеся продукты, особенно в секторе товаров народного потребления и фармацевтики, являются решающим фактором, который необходимо учитывать. Наряду с этим учреждения будут проверять жизнеспособность продуктов в течение определенного периода времени на рынке. Например, товар, спрос на который вырос из-за тренда, может считаться скоропортящимся.

3. Логистические ограничения

Не все продукты пригодны для транспортировки. Если запасы громоздкие или тяжелые по своей природе, это влияет на стоимость запасов при перепродаже, а также на вероятность перепродажи. Если учреждения увидят, что запасы могут быть трудно проданы в случае дефолта, то они могут рассмотреть это как обязательство и увеличить процентную ставку.

4. Амортизация/оценка

Скорость амортизации или повышения стоимости вашего продукта является решающим фактором в определении суммы капитала, одобренной для вашего инвентаря. Фактор обесценивания также может повлиять на процентную ставку и условия оплаты, поскольку банки не захотят удерживать то, что постоянно теряет свою ценность.

5. История продаж/производительности

В то время как стоимость инвентаря и другие факторы важны, ваш отчет о продажах, вероятно, является самым важным фактором из всех. Несмотря на стоимость и характер инвентаря, если кредитор верит в вашу способность продать инвентарь, он, скорее всего, проявит гибкость в отношении процентной ставки и условий оплаты.

5 преимуществ финансирования запасов

1. Приобретайте операционный капитал в более короткие сроки

Для большинства предприятий, ориентированных на потребителя, большая часть их стартового капитала связана с уровнями запасов. Тем не менее, при открытии предприятия возникает множество других расходов. Финансирование запасов позволяет вам приобретать операционный капитал по сравнению с уровнями запасов в более короткие сроки, чтобы вам не приходилось препятствовать вашей деятельности из-за нехватки капитала.

2. Обеспечьте лучшее управление спросом и предложением

Сезонным предприятиям всегда приходится сталкиваться с нехваткой наличных средств в межсезонье. Получая финансирование для будущих уровней запасов, сезонные предприятия могут легко подготовиться к сезону. Это также позволяет предприятиям приобретать запасы в соответствии с их спросом на рынке, а не в соответствии с их капиталом.

3. Выгодно для сектора ММСП

Несмотря на то, что сектор ММСП является основой любой экономики, банки и финансовые учреждения не предоставляют кредиты из-за нехватки активов. Таким образом, финансирование запасов играет важную роль в их росте, поскольку они могут занимать капитал в соответствии со своими потребностями.

4. Эффективное использование средств

Бизнес не может извлечь полную стоимость из заемного капитала, если кредитор ограничивает его использование. В случае финансирования инвентаря вы можете использовать полученные средства для покупки инвентаря или сырья, выплаты заработной платы или оплаты аренды или коммунальных услуг.

5. Более легкий доступ

Получение кредита или поиск инвестора может быть утомительным и трудоемким. С другой стороны, благодаря этому механизму краткосрочные кредиты становятся доступными для малого бизнеса. Это позволит вам приобретать и продавать инвентарь гораздо быстрее, чтобы вы могли расти в соответствии со своим бизнес-планом.

4 недостатка финансирования запасов

1. Недоступно для сферы услуг

Сектор услуг практически не имеет залогового имущества, под которое можно было бы получить финансирование. Следовательно, этот метод финансирования становится недоступным для всех видов сервисного бизнеса. Сюда также входят современные предприятия, такие как SaaS, юридические фирмы и т. д.

2. Непрактично для планов расширения

Финансирование запасов - это ссуда или кредитная линия, предоставляемая бизнесу до тех пор, пока заложенные запасы не будут проданы. По сути, это становится краткосрочной кредитной договоренностью. Поэтому, хотя это и эффективный способ увеличения оборотного капитала, этот капитал нельзя использовать для подпитки планов расширения.

3. Более высокие процентные ставки

Залог заемного капитала носит неустойчивый характер. Учитывая связанные с этим риски, финансовые учреждения и кредиторы с большей вероятностью будут взимать более высокие процентные ставки. Например, бизнес-кредит от банка будет иметь процентную ставку где-то между 6-10%. Напротив, процентные ставки по ссуде под товарные запасы могут варьироваться от 11 до 30% в зависимости от характера запасов и волатильности бизнеса.

4. Препятствует росту новых компаний

При снижении прибыльности у предприятий не останется столько капитала, чтобы инвестировать в цикл продаж. У предприятий не будет достаточно денежных средств для расширения своей деятельности или повышения производительности и прибыльности. Это препятствует новым предприятиям, поскольку они брошены в постоянный цикл денежного кризиса.

Заключение

Мы надеемся, что вы предоставили достаточно подробностей, чтобы в полной мере оценить потенциал финансирования запасов. Этот метод можно использовать для получения стартового капитала и оборотного капитала для новых предприятий. В свою очередь, хотя они и снижают размер своей прибыли из-за более высоких процентов, они сохраняют свой капитал. Этот капитал пригодится, когда вы захотите собрать средства в будущем для планов расширения.

Часто задаваемые вопросы

1) Каковы другие альтернативы финансированию запасов?

Двумя основными альтернативами финансированию запасов являются кредит поставщика и бизнес-кредит. Приобретение инвентаря в кредит у поставщика требует, чтобы у вас были давние отношения. В качестве альтернативы для получения бизнес-кредита требуется сильная кредитная история и активы в качестве залога.

2) Существуют ли стандартные методы оценки запасов?

Да, кредитор в идеале будет использовать один из трех стандартных методов для оценки ваших запасов — FIFO (первый пришел, первый ушел), LIFO (последний пришел, первый ушел) и WAC (средневзвешенная стоимость).