DeFi vs CeFi: Özelliklerin ve farklılıkların karşılaştırılması

Bitcoin ve diğer dijital para birimleri, blok zinciri etrafında bütün bir ekosistem yarattı. Öyle ki dünya, gelecekte merkezi olmayan çözümlerin geleneksel finansal hizmetlerin yerini alacağını tartışmaya başladı.

Olup olmayacağı sadece geleceğin söyleyeceği bir şey, ancak bugün gördüğümüz şey, blok zinciri ekosisteminde yeni bir rekabet ortaya çıkıyor. “DeFi vs CeFi” veya “merkezileştirilmiş ve merkezi olmayan kripto para birimi” başlıklı yarışma.

Bir süredir CeFi, kripto para ticaretinin birincil modu olsa da, DeFi şimdi otorite, tekdüzelik ve merkezi borsaların kontrolünden direnç gösteren yatırımcılar arasında popülerlik kazanıyor. Ancak bu CeFi'nin cazibesini DeFi'ye kaptıracağı anlamına mı geliyor? Cevabı onların karşılaştırmasıyla bulalım.

DeFi (Merkezi Olmayan Finans) nedir?

DeFi, küresel blok zinciri pazarında şeffaflık ve erişilebilirlik sağlayan küresel ve açık bir finansal sistemdir. DeFi aracılığıyla alım satım, sigorta, borç verme, para ihracı, bahis, ödemeler, finansal veriler, tezgah üstü (OTC) alım satım, varlık yönetimi ve daha fazlası gibi hizmetleri kendi kendinize yönetebilirsiniz.

DeFi blok zincirleri üzerinde çalışmanın avantajı, erişimi onaylayacak veya reddedecek merkezi bir otoritenin olmamasıdır. Bunun yerine, DeFi kriptoları, üçüncü bir tarafı dahil etmeye gerek kalmadan eşler arası işlemleri mümkün kılar.

DeFi'nin Özellikleri (Merkezi Olmayan Finans)

İzinsiz – Herhangi bir yerden herhangi biri, herhangi bir onay veya kabul istemeden DeFi blok zincirlerini kullanabilir. Ayrıca, merkezi olmayan finans platformları daha fazla erişilebilirlik ve topluluk etkileşimi şansı sunar.

Güvensiz – DeFi kriptolarının en büyük avantajı, güvenilmez olmasıdır. İşleminizin tamamlanıp tamamlanmadığını kontrol etmek ve DeFi hizmetlerinin verimli bir şekilde çalıştığından emin olmak için kodu kolayca denetleyebilir ve Etherscan gibi araçları kullanabilirsiniz.

Sürekli yenilik – DeFi kripto listesi, yeteneklerin geliştirildiği ve yenilerinin test edildiği örneklerle doludur. Bir bütün olarak ekosistem, bir dizi yenilikçi finansal hizmetle doludur.

DeFi örnekleri

Totle

Otomatik fiyat optimizasyonu ile merkezi olmayan likidite toplayıcısı.

Augur

Merkezi olmayan bir tahmin piyasasıdır.

kyber

Merkezi olmayan bir borsa.

YapıcıDAO

Borç verme ve stablecoin basımı için merkezi olmayan bir araç.

bZx

Merkezi olmayan bir marj ticareti ve borç verme platformudur.

CeFi (Merkezi Finans) nedir?

CeFi veya Merkezi Finans, fonlarınızı depolamak ve hizmetleri yönetmek için kripto değişim platformları gibi merkezi şirketlere güvendiğiniz yerdir.

CeFi hizmet sağlayıcılarının çoğu, yargı bölgelerinin kurallarına uymak için Müşterini Tanı (KYC) ve Kara Para Aklamayı Önleme (AML) politikasına sahiptir. Bu, kişisel bilgilerinizi onlarla paylaşmanız ve paranızın herhangi bir yasa dışı faaliyet için kullanılmadığından veya kullanılmadığından emin olmanız gerektiği anlamına gelir.

Şimdi, CeFi kripto platformları kripto yönetiminin yükünü elinizden alırken, kriptolarınız üzerinde yetki, tekdüzelik ve kontrole sahip olmamanız gibi sınırlamalarla geliyorlar.

CeFi (Merkezi Finans) Özellikleri

Sorunsuz müşteri desteği – Her Merkezi Borsada, kullanıcıların fonlarını yönetmek için dahili bir hesap bulunur. Ayrıca, büyük CeFi şirketleri, kullanıcıların verileriyle ilgilenir ve özel bir müşteri destek ekibi aracılığıyla müşterilere yardım sağlayarak güven düzeyini artırır.

Esnek dönüştürme – CeFi, fiat para birimini kripto para birimine dönüştürme sürecini kolaylaştırır. Platformların sunduğu kolaylık, daha fazla müşteri katılımına yol açar - bunun bir örneği Coinbase ve 89 milyon küresel kullanıcısında görülebilir.

Birlikte Çalışabilirlik – CeFi, birden fazla zincirde bulunan fonları kullanarak kolay ödünç verme, alım satım, ödünç alma ve ödeme tabanlı hizmetler sağlar.

Zincirler arası takas hizmetleri - Merkezi finans, bağımsız blok zinciri platformları temelinde kripto para birimlerinin ticaretini sağlar. DeFi, zincirler arası takas gerçekleştirmedeki karmaşıklık ve gecikmeler nedeniyle yetersiz kalırken, CeFi birden fazla zincirden varlık gözetimi alır.

Merkezi Borsa (CEX) – Merkezi borsayı kullanarak portföyü dahili bir hesap aracılığıyla yönetebilir ve blok zinciri işlem ücretlerinden kaçınabilirsiniz. Üstelik fonlar borsada olduğu için, bunun yönetim kısmı için endişelenmenize gerek yok.

CeFi örnekleri

madeni para tabanı

Alım satımı, borçlanmayı, marj ticaretini, yerel stablecoin'i, borç vermeyi, ödemeleri ve daha fazlasını kolaylaştıran bir kripto para borsası.

BlockFi

Bir itibari para ve kripto para ödünç verme ve ödünç alma platformudur.

Santigrat

Kripto para birimleri ödünç almak, ödünç vermek için bir platform.

led

DAI'ye sigortalı Bitcoin ile ilgilenen bir borç verme ve borç alma platformu.

Terazi

Evrensel bir kripto para birimi katmanı ve finansal altyapı.

DeFi ve CeFi (veya merkezileştirilmiş ve merkezi olmayan kripto para birimi) arasındaki temelleri ne oldukları ve özellik teklifleri açısından incelediğimize göre, şimdi merkezi finans ile merkezi olmayan finans arasındaki farklara dalmanın zamanı geldi.

DeFi vs CeFi: Temel farklar

Merkezi finans ve merkezi olmayan finans aynı şeye odaklansa da - dünyada blok zincirinin benimsenmesini artırmak, ikisi arasında yatan bazı önemli farklılıklar var. Bu farklılıkların neler olduğuna bir göz atalım.

Herkese açık doğrulama

DeFi kodu her zaman açık kaynak olmasa da, gözetimsiz DeFi olarak adlandırılabilmesi için yürütülmesinin genel olarak doğrulanabilir olması gerekir. Böylece, CeFI'den farklı olarak, her DeFi kullanıcısı DeFi durum değişikliklerinin yürütülmesini gözlemleyebilir ve ardından doğrulayabilir.

atomsallık

Bir blok zinciri işlemi, sıralı eylemlerin gerçekleştirilmesini sağlar. Bu eylemler atomik hale getirilebilir, yani işlemler ya tüm etkinliklerle tamamlanır ya da birlikte başarısız olur. Bu programlanabilir atomite öğesi CeFi'de mevcut değildir.

anonim geliştirme

Merkezi finans, kullanıcılara, merkezi olmayan finans yoluyla elde edeceklerinden daha az anonimlik sağlar. DeFi projelerinin çoğu, kimliği belirsiz kişi grupları tarafından yürütülür.

velayet

CeFi'den farklı olarak DeFi, müşterilerine varlıkları üzerinde tam kontrol sağlar. Ancak bu, kullanıcıların tüm teknik tehlikelerle yüzleşmek zorunda bırakıldığı bir zorlukla birlikte gelir. CeFi'nin daha faydalı olduğu yer burasıdır. Merkezi finans platformları, emanetçi olarak hareket eder ve kripto para varlıklarını yönetmek için popüler bir seçim olarak görülür.

Yürütme emrinin dövülebilirliği

İzinsiz blok zinciri üzerinde çalışan kullanıcılar, tamamlamak istedikleri işlemleri bir P2P ağında paylaşma eğilimindedir. Bu siparişin dövülebilirliği nedeniyle, DeFi çoklu piyasa manipülasyon taktikleri görüyor. Bununla karşılaştırıldığında, CeFi, piyasa manipülasyonu için hiçbir kapsam bırakmayan katı bir düzenleyici gerekliliğe sahiptir.

İşlem maliyeti

DeFi'de işlem ücretlerinin alınması çok yaygındır. Aksine, CeFi zorlu bir KYC ve AML kontrolü yaptığı için CeFi'deki kurumlar ekstra ücret ödemeden işlem sunar.

Zincirler arası hizmetler

Kripto para birimlerinin çoğu, sıklıkla merkezi finansta işlem görmektedir. Merkezi olmayan finans, karmaşık oldukları ve zincirler arası değişimin tamamlanmasında gecikmeye neden oldukları için genellikle bu tokenleri desteklemez.

Fiat dönüştürme esnekliği

Bir CeFi platformu, takas için fiat para biriminin dahil olduğu bir model üzerinde çalıştığından, kullanıcıların CeFi'de işlem yapması DeFi'ye kıyasla daha kolay hale geliyor.

Güvenlik

CeFi, tam güvenliği sağlamak için elinden gelenin en iyisini yapsa da, CeFi tabanlı kripto para birimi değişim platformları çevresinde çok sayıda ihlal vakası yaşandı. Öte yandan, DeFi durumunda, kullanıcıların dikkat etmesi gereken tek şey, merkezi olmayan finans projesinde kullanılan koda ve konsensüs algoritmasına dikkat etmektir.

Şimdi, merkezi finans ile merkezi olmayan finans arasında bazı önemli farklılıklar olsa da, yalnızca bir mimarinin var olacağı bir senaryo düşünmek zor.

Appinventiv, DeFi ve CeFi arasındaki fark hakkında ne düşünüyor?

Her iki modelin de içerdiği birçok farklılık arasında, benzerlikler göz ardı edilemez.

CeFi ve DeFi, ticaret, sigorta, borç verme, para ihracı, bahis, ödemeler, finansal veriler, tezgah üstü (OTC) ticaret, varlık yönetimi ve daha fazlası gibi aynı finansal hizmetler etrafında çalışır. Ayrıca, son kullanıcı, kripto hizmetlerinin CeFi veya DeFi altyapısına dayalı olup olmadığını fark etme eğiliminde bile değil.

Blockchain hizmet uzmanlarımızın gördüğü şey, her iki altyapının da birbirini tamamlayacağı bir birleşmedir.

Bunların örnekleri şurada görülebilir:

• Chainlink gibi Oracles, CeFi verilerini DeFi'ye taşıyor
• Synthetix, kullanıcıların CeFi finansal öğelerini DeFi türevleri olarak takas etmelerini sağlar.
• Grayscale Bitcoin Trust, kullanıcılarının bir CeFiover tezgah pazarında Bitcoin ticareti yapmalarını sağlar.

Bunlara ek olarak, DeFi, blockchain'in benzersiz tekliflerini karşılamak için sürekli olarak CeFi'yi optimize ediyor. Örneğin, merkezi olmayan finansın Otomatik Piyasa Yapıcılar (AMM) adı verilen değişim mekanizması, CeFi'nin kitap üstü mimarisine ilham verdi.

Tüm bu faktörleri dikkate alarak, hem DeFi'nin hem de CeFi'nin blok zinciri alanında bir yeri olduğuna inanıyoruz. Yeni bir blockchain girişimcisi için, ikisinin de ne gibi farkları olduğunu ve diğerlerinden öğrenebilecekleri alanları bilmek önemlidir. Sadece o seviyeyi anladığınızda, projeniz için en iyi mimariye karar verebilirsiniz.

Özetle: CeFi, fon güvenliği ve adil ticaret vaadiyle gelir. Ayrıca, itibari para birimine sahip yatırımcılar, aktif bir müşteri destek ekibinin desteğiyle kripto ticaretinin bir parçası olabilirler. Öte yandan DeFi, blockchain alanını aracıları ve izinsiz girişleri serbest bırakmayı hedefliyor.

Her iki model de kendi yararları ve sınırlamaları ile birlikte gelir. Gizlilik ve şeffaflık sizin için önemliyse, DeFi ile gidin ve daha fazla esneklik istiyorsanız, blockchain ağındaki diğer kişilerle riskleri paylaşın, CeFi'yi seçin.

DeFi ve CeFi hakkında SSS

S. DeFi ve kripto arasındaki fark nedir?

C. DeFi kripto para birimi Ethereum olsa da, DeFi vs Crypto tartışmasında çok az unsur vardır.

Kripto para birimleri, tıpkı itibari para birimi karşılıkları gibi değer depolar. DeFi, ticari kripto para birimleri ödünç vermenizi sağlayan bir platform/mimaridir.

S. DeFi neden CeFi'den üstündür?

C. Blockchain meraklılarının DeFi'nin CeFi'ye hükmedeceğine inanmasının nedeni doğası gereğidir. Merkezi olmayan finans gerçekten açık kaynaktır, kullanıcıların varlıklarının kontrolünü merkezi bir otoriteye vermesi gerekmez. Ayrıca, DeFi, sıkı yasal uyumluluklar nedeniyle CeFi'de gözden kaçan, kullanıcıların anonimliğini korumada harika bir rol oynar.

S. İşimi başlatmak için hangi modeli seçmeliyim?

C. Blok zinciri sisteminin kontrolünü herhangi bir düzenleyici kuruma vermeden elinizde tutmak istiyorsanız, bir DeFi modeline gidin. Bununla birlikte, kullanıcılarınızın merkezi bir otoritenin kriptolarını ve verilerini gözden geçirdiğine dair güvence alacakları bir sistem yapmak istiyorsanız, CeFi ile devam edin.